時間：2022年11月2日 周三
中國市場依舊成交困難
以色列：與常規屠宰團隊達成交易仍有難度
博索納羅在選舉結果后對民眾設置路障表態
10月巴西牛肉出口均價達2月以來最低
九月阿根廷對美國配額牛肉發運量達至少三年以來最高
FOB南方共同市場
中國市場成交仍然艱難
本周初中國市場貿易仍然艱難。一些進口商在高點買了很多貨，而當前的銷售面臨價格低谷，加上給進口貿易提供墊資的中間代理資金周轉出現問題，進口商執行合同存在困難。阿根廷掠奪牛前成交價4200-4400美元/噸，80vl碎肉3200-3400美元/噸，母牛六切4200美元/噸。上周智利四分體成交價在3900-4000美元/噸。羊肉方面，烏拉圭9-24公斤羔羊胴體4100美元/噸很難成交。
歐洲市場冰鮮牛肉價格持續下跌
從上周成交情況來看，歐洲冰鮮產品價格繼續下跌，阿根廷希爾頓臀腰肉成交價9000美元/噸，烏拉圭希爾頓臀腰肉8500美元/噸，未來走勢繼續下行。超市銷售非常慘淡，沒有人做促銷。而采購希爾頓臀腰肉的人做促銷，因為價格非常便宜。一位進口商表示，目前的需求并不堅挺。
以色列：與常規屠宰團隊成交仍然困難
進口商反映，除了一個即將在12月中旬在烏拉圭開始屠宰的特殊屠宰團隊以外，與其他常規屠宰團隊的溝通不暢。阿根廷前部位肉進口商出價不愿超過7800-8000美元/噸，烏拉圭前部位肉不超過7000美元/噸，巴拉圭和巴西前部位肉不超過5500美元/噸。另一位知情人士表示，不排除屠宰團隊抵達的時間可能推遲到年底假期之后。據知情人士透露，不是價格差異的問題，而是合同條款的問題。比如巴拉圭養殖業希望簽一個月的合同，然后根據養牛市場的發展情況重新分析形勢。
智利市場保持穩定
上周智利市場價格與巴黎SIAL展會上成交價保持穩定。需求也保持適中，上周巴拉圭19-20全牛根據不同品牌和采購量，成交價范圍在5300-5500美元/噸。巴西的價格略低一些，5250-5400美元/噸。本周智利有兩個節慶，預計將給消費帶來積極影響。巴西方面卡車司機罷工帶來一些對巴西工廠的交貨延遲的擔憂。
雷亞爾增值帶動南美四國育肥牛價格抬頭
左派總統候選人Lula Da Silva在周日的選舉中獲勝，最初對巴西匯率產生了負面影響，之后雷亞爾升值，從而推高了南方共同市場牛價。本周南方共同市場閹牛價格指數上漲了2美分至3.28美元/公斤，打破了連續三周的下跌勢頭。本周巴西雷亞爾增值2.9%，中和了本地市場育肥牛價格的疲軟，美元價格上漲了4美分至3.27美元/公斤。阿根廷出口閹牛價格繼續下跌，本周下跌了2美分至3.65美元/公斤。烏拉圭和巴拉圭牛價保持穩定，烏拉圭閹牛參考價3.2美元/公斤，巴拉圭參考價2.8美元/公斤。
巴西
博索納羅在選舉結果后對民眾設置路障表態，“抗議方式不可為左派做法”
昨天下午，巴西總統Jair Bolsonaro談到周日的投票結果，他的對手Luiz Inácio da Silva是獲勝者。在此之前，一直保持沉默，不承認失敗，選舉結果在巴西的幾個州引發了混亂，從周一開始，也就是選舉的第二天，卡車司機和支持博索納羅的民眾設置了路障。“我想首先感謝在10月30日投票給我的5000萬巴西人，”博爾索納羅說。至于民眾的動員，他說，“這是對選舉程序的不公正的感覺。示威永遠是受歡迎的，但不能是左派的做法。” 博索納羅補充說，“我一直在憲法的范圍內行事。作為共和國總統，我將繼續遵守憲法規定”他在不到五分鐘的講話中說。卡車司機們表示，原則上他們將繼續示威。為了抗議Luiz InácioLula da Silva的勝利，卡車司機封鎖了高速公路，導致圣卡塔琳娜的肉類包裝工廠在應急模式下運行，牛的裝運被推遲。從杜特拉到阿西中西部地區封鎖道路的消息傳遍了全國，對巴西南部產生了更直接的影響。由于沒有卡車能離開工廠，在裝運已經完成的合同時完全混亂。由于同樣的原因，工廠無法維持計劃的屠宰。貨物不可能按時到達機場和港口。左翼候選人、前總統Lula da Silva以50.9%的有效選票贏得投票，現任總統Jair Bolsonaro獲得49.1%的有效選票。當選總統將于1月1日就職。
10月平均出口價格達2月以來新低
10月前19個工作日巴西牛肉出口量188558噸，平均出口價格5852美元/噸。出口量超過2021年10月的二倍（去年10月受被中國暫停輸華影響），平均出口價格下跌了2.5%，是二月份至今八個月以來出口均價的最低水平。
巴西養牛行業利潤收緊
行業分析師表示，養牛業將不得不忍受養牛利潤率下降、養豬業連續第二年負增長以及養雞業前景更為樂觀的局面。畜產部預測今年畜牧業占生產總值(PVB)的40.7%，因此，不僅要擴大內需，還要擴大生產和出口。但根據Athenagro董事兼大股東Maurício Nogueira Palma的預判，價格下跌和成本上升之間的平衡將降低整個周期各個階段的運營結果。Itaú BBA的農業企業顧問César Castro Alves 認為“只有牛肉屠宰場的情況更樂觀”。育肥牛價格下降和牛屠宰量增加導致屠宰場收入增長，今年開始的市場供應增加的周期將在2024年達到峰值。在生產層面，與2021年相比，巴西從事飼養和育肥工作的農民的經營成果均值傾向于收縮20.7%，在選育系統中不低于71%。包括繁殖、飼養和育肥在內的整個周期的利潤率將下降38%。
預計到2022年，圈養活牛數量將下降8%
飼料成本上升和育肥牛價格下降是導致2022年圈養牛減少的主要因素。全國集約化牲畜協會(Assocon)預計將有600萬頭牛被圈養，去年的數量是650萬頭，減幅約7.7%。據該協會稱，到2022年，巴西圈養牛的數量將相當于100萬至120萬噸的產肉量。
育肥牛價格再次下跌
巴西主要出口州育肥牛價格繼續下跌。本周牛圣保羅市場育肥牛參考價271雷亞爾/15公斤，免稅，30天付款，較上周下跌了2雷亞爾/15公斤。本周巴西育肥牛均價較上周下跌了4.5雷亞爾/15公斤至252.6雷亞爾/15公斤。周末圣保羅批發市場牛肉銷量很好，由于卡車司機罷工導致肉類運輸困難，月初效應以及周末的銷售火熱，預計本周牛肉價格將上漲。
烏拉圭
10月出口均價達一年以來最低
根據海關的出口數據，烏拉圭10月牛肉出口量近3萬噸，是自6月以來的最大出口量，平均出口價格為6289美元/噸，較9月大幅下降7.1%。平均價格比去年5月的峰值低了近15%，是自2021年10月以來的最低水平。5個月內，平均價格下降了近1100美元/噸。10月出口至中國的貨物月19771噸，較9月增加了500噸。增長主要來自帶骨牛肉（沒有受到來自巴西的直接競爭）帶骨牛肉對中國出口量為5690噸(較9月增加800噸)，而去骨牛肉的銷量保持穩定，14081噸。去骨牛肉對中國平均出口價格大幅下降，環比下降了11.2%，至5598美元/噸。達2021年7月至今15個月以來最低。帶骨牛肉對中國出口價格僅下降了3.1%至4479美元/噸。目前烏拉圭牛肉對中國出口量仍占總出口量的約三分之二。
10月烏拉圭對歐盟冰鮮牛肉出口均價下跌了3%
據海關出口數據，10月烏拉圭向歐盟出口了1290噸冰鮮牛肉，平均離岸價為12,285美元/噸。成交量較9月增加135噸，而平均價格下降3%。
Frigorífico Oferán烏拉圭91廠獲得輸華許可
Frigorífico La Trinidad, Oferán SA烏拉圭91廠本周二獲得帶骨和去骨牛羊肉產品的輸華許可。未獲得批準該工廠經歷了漫長的等待。91廠位于弗洛雷斯，現在計劃與畜牧供應商達成協議，啟動屠宰，以滿足烏拉圭牛肉主要市場的要求。今年到目前為止，Oferán（91廠）已經出口了315萬美元的產品。巴西是羊肉出口的主要目的地，銷售額為175萬美元，特立尼達和多巴哥的牛肉銷售額為59.4萬美元。這家工廠也加工野兔肉，今年到目前為止，野兔肉到比利時的出口額達40.2萬美元。
降雨讓活牛供應下降，價格企穩
烏拉圭育肥閹牛價格連續9周從5美元/公斤下跌至3.2美元/公斤下跌后，市場開始出現平穩信號。降雨之后的活牛供應減少。養牛戶想讓牛繼續增重，預定時間非常短，一些工廠提前7-8天訂貨。價格與上周保持在同一水平，工廠之間價格預期的差異更大。一些人打算壓低價格，給閹牛出價3.1美元/公斤，母牛2.8美元/公斤，也有人給閹牛出價3.3-3.4美元/公斤，母牛3.2美元/公斤。貿易商反映，閹牛的采購興趣高于母牛，預定時間也短于母牛。隨著牧草長勢轉好，供應較穩定，而工廠屠宰量有增長趨勢，停工的工廠恢復屠宰，活牛市場開始轉好，價格有觸底反彈的信號。
21周后牛屠宰量再次突破5萬頭
本周牛屠宰量繼6月第一周后21周以來再次突破5萬頭。14日至今14周以來最高。據烏拉圭肉協的報告，截止9月29日，一周內牛屠宰量5387頭，較前一周增加了4500頭以上，較上周增幅達10%。盡管仍低于去年同期19%，去年同期牛屠宰量超過6.2萬頭。由于一些工廠開始進行1月1日起進入歐洲市場的481配額動物的屠宰，谷飼牛屠宰量占比較大。閹牛屠宰量25654噸，較上周增長了20%。小母牛屠宰量較上周增長了5%至6849頭，母牛屠宰量下降了1%至16965頭。本周屠宰量最活躍的工廠是379廠（5459頭），MF12廠（5061頭），439廠（4381頭）。Marfrig四家工廠屠宰量14731頭，較上周增長了2388頭。美麗華2家工廠屠宰量8064頭。本周僅剩余1天沒有牛屠宰量數據統計，牛屠宰量已達184872頭，預計10月牛屠宰量將達19.5萬頭，同比減少約4萬頭。
阿根廷
阿根廷已經完成對美國牛肉配額的90%
截至上周末，阿根廷對美國出口牛肉17965噸，相當于關稅配額的89%，出口總額1.127億美元。盡管上個月該地區的冷凍牛肉價格有所下降，但在10月的最后三周，每周的配額認證量仍在700噸左右，是自今年前兩周以來的最高水平。上周，冰鮮牛肉對美國出口價格上漲了近19%至8296美元/噸，而冷凍牛肉價格下跌了8%，至4454美元/噸。
九月是阿根廷牛副出口量最低的月份
根據國家統計局的數據，今年9月，牛內臟和預制副產品的出口總量為8562噸，價值接近1880萬美元。主要目的地是俄羅斯(牛舌、牛肝和其他內臟)、香港(預制副產品)和南非(牛尾)。今年迄今為止，阿根廷牛副出口量87500噸，出口總額為1.784億美元。
關于船務和港口方面罷工的擔憂
阿根廷海事、港口和海軍工業聯合會宣布從11月4日(下周五)早上7點開始舉行24小時的全國罷工，并向運輸部動員，以抗議“各種問題(大多數是長期問題)”以及“所得稅對該群體工資的影響”。屠宰工廠的物流部門正在密切關注這場沖突的進展，罷工事件或將立即影響到定于11月5日開往美國的一艘船。
盡管通貨膨脹，出口閹牛價格繼續下跌
阿根廷在月通脹率高達6%-7%的背景下，出口閹牛價格仍持續上周的下跌趨勢，本周再次下跌5比索。最好的出口閹牛價格520-530比索/公斤，本地牛和印度品種價格下降至500-510比索/公斤。特優和良種母牛價格440-450比索/公斤，主要賣到中國市場的工業母牛成交價360-400比索/公斤。
北美
巴西對美國牛肉的供應占比增大
美國農業部最新數據表明，巴西作為美國牛肉供應國的地位發生了重大轉變。從今年1-8月，美國進口的牛肉中有16%來自巴西。這一比例遠高于去年同期的6%。美國農業部的評估顯示，今年前八個月巴西牛肉在美國市場的銷量增長了91%。與此同時，根據Abrafrigo(巴西肉類加工協會)的數據，截至9月份，巴西對美國的牛肉出口量增加到12.9萬噸，較去年增長了57%。今年巴西出口的牛肉中，美國采購占比7.4%，而去年同期采購占比為5.5%。
出于對通脹的擔憂，10月美國消費者信心指數下降
由于對通脹的擔憂加劇，美國10月消費者信心下降。美國消費者信心在連續幾個月上升之后，10月份出現下滑。美國大型企業聯合會(Conference Board)消費者信心指數10月份降至102.5，低于9月份的107.8。根據消費者對當前商業和勞動力市場狀況的評估得出的現狀指數從上月的150.2大幅下降至138.9。
育肥牛價格上漲，成交活躍
上周育肥牛成交活躍，所有地區牛價都有上漲。上周初南部地區養牛戶拒絕了147美元/百磅的出價，堅持152美元/百磅的意向價，截至周四，大多數現貨活牛成交價150美元/百磅，胴體價格238美元/百磅。北部地區活牛意向價155美元/百磅，胴體價格與南部一樣，截至周末，養牛戶可以以153美元/百磅的價格賣掉活牛，胴體可賣掉的價格約240美元/百磅。
進口牛肉價格平穩
與上周相比，進口肉類價格基本持平，季節性需求疲軟和本地價格下跌給進口牛肉價格施壓。
